Den 26 juni 2025 emitterade XPartners Group AB (publ) (“XPartners”) seniora säkerställda obligationer med rörlig ränta med förfall 2029 och ISIN SE0025197908 om SEK 3 000 miljoner (“De Initiala Obligationerna”).

Den 26 januari 2026 emitterade XPartners ytterligare seniora säkerställda obligationer med rörlig ränta med förfall 2029 och ISIN SE0025197908 om SEK 1 000 miljoner genom en första tap-emission, och den 9 juni 2026 emitterade XPartners ytterligare seniora säkerställda obligationer med rörlig ränta med förfall 2029 och ISIN SE0025197908 om SEK 400 miljoner genom en andra tap-emission (tillsammans med De Initiala Obligationerna, “Obligationerna”), varigenom det totala emissionsbeloppet för Obligationerna uppgår till SEK 4 400 miljoner.

I enlighet med villkoren för Obligationerna har XPartners förbundit sig att ansöka om upptagande av Obligationerna till handel på företagsobligationslistan vid Nasdaq Stockholm. För detta ändamål har XPartners upprättat ett noteringsprospekt, vilket idag har godkänts av Finansinspektionen. Prospektet finns tillgängligt på XPartners webbplats samt på Finansinspektionens webbplats (www.fi.se). Ansökan om upptagande till handel på Nasdaq Stockholm har lämnats in och första dag för handel i Obligationerna beräknas vara omkring den 16 juni 2026.

XPartners Group AB (publ) (”XPartners”) har idag framgångsrikt placerat efterföljande seniora säkerställda obligationer, med rörlig ränta, om 400 MSEK (de “Ytterligare Obligationerna”) genom en så kallad tap-emission inom ramen för XPartners utestående seniora säkerställda obligationer med rörlig ränta med förfall 2029 och ISIN SE0025197908. Tap-emissionen initierades genom en omvänd förfrågan.

Efter emissionen av de Ytterligare Obligationerna ökar det totala utestående beloppet av obligationerna till 4 400 MSEK. De Ytterligare Obligationerna placerades till en emissionskurs om 100,50 procent (plus upplupen ränta).

Nettolikviden från de Ytterligare Obligationerna kommer att användas (direkt eller indirekt) för att finansiera eller refinansiera allmänna verksamhetsändamål, inklusive förvärv.

XPartners avser att notera de Ytterligare Obligationerna på Nasdaq Stockholmslista för företagsobligationer.

ABG Sundal Collier, Danske Bank och Nykredit agerade Joint Bookrunners i samband med tap-emissionen. BAHR agerade legal rådgivare till Joint Bookrunners och Bruun & Hjejle agerade legal rådgivare till XPartners.

Costa grundades 2019 och har huvudkontor i Helsingfors, med ytterligare kontor i Jyväskylä, Joensuu och Seinäjoki. Bolaget är specialiserat på mängdberäkning och kostnadskalkylering och stöttar kunder genom byggprojektens samtliga skeden, från tidiga budgetkalkyler till anbudskalkyler och kostnadsuppföljning under byggtiden. Bolaget sysselsätter ett tjugotal specialister och omsättningen uppgick till 1,8 miljoner euro under 2025.

– Costa tillför en specialistkompetens inom kostnadskalkylering och kostnadsstyrning som vi tidigare har saknat i gruppen. Det är en disciplin som blir allt viktigare för både byggherrar och entreprenörer, och Costa levererar den med hög precision på den finska marknaden. Bolaget passar väl in i vår finska plattform och skapar tydliga möjligheter till samarbete med flera av våra bolag, säger Vesa Koskelainen, Managing Director för XPartners Finland.

Bolagets kunder finns inom hela byggsektorn. Entreprenörer anlitar Costa för mängdberäkning och anbudskalkyler, medan byggherrar efterfrågar tidiga budgetkalkyler och löpande kostnadsstyrning. En central del av erbjudandet är bolagets kostnadsinformationsmodell, som kopplar samman kalkyl och BIM och håller kostnadsdata aktuell genom hela projektet.

– Vi har byggt upp Costa till en stark specialist inom noggranna anbudskalkyler och mängdberäkning, proaktiv kostnadsstyrning och kostnadsinformationsmodellering. Som en del av XPartners ser vi stor potential i att samverka med övriga bolag i gruppen och nå fler typer av uppdrag, samtidigt som vi fortsätter att utveckla vårt eget arbetssätt och erbjudande, säger Ville Jehkonen, vd för Costa Laskenta.

Om Costa Laskenta
Costa Laskenta Oy är en finsk kostnadsstyrningskonsult grundad 2019 med huvudkontor i Helsingfors och kontor i Jyväskylä, Joensuu och Seinäjoki. Bolaget är specialiserat på kostnadskalkylering och kostnadsstyrning genom byggprojektens samtliga skeden, med tjänster som omfattar mängdberäkning, anbudskalkyler, budgetkalkyler, kostnadsstyrning, klimatberäkning och kostnadsinformationsmodeller. Kunderna utgörs främst av entreprenörer, byggherrar och tekniska konsulter. Bolaget sysselsätter ett tjugotal specialister.

Med bas i Støvring i Nordjylland erbjuder DEE teknisk rådgivning och projektering inom el, VVS och ventilation, belysning och energi, kompletterat av commissioning-ledning och byggherrerådgivning. Bolaget arbetar som oberoende rådgivare och stödjer kunder genom hela den tekniska byggprocessen, från tidig rådgivning och projektering till tillsyn, commissioning och överlämning, med egna specialister i leveransen.

– DEE betjänar kunder i hela landet med utgångspunkt i en djup kundförståelse, solid teknisk kompetens och hög kvalitet i leveranserna. Bolagets specialisering inom commissioning och teknisk rådgivning kompletterar vår danska plattform väl och stärker både vårt danska nätverk och vår närvaro på Jylland. Med DEE som en del av XPartners utökas möjligheterna till samarbete inom gruppen ytterligare, till nytta för kunderna, säger Rasmus Ødum, Managing Director för XPartners Danmark.

– För oss handlar det om att fortsätta utveckla DEE med samma tekniska kvalitet och nära kunddialog som vi byggt verksamheten på. Som en del av XPartners får vi tillgång till ett bredare nätverk av specialistbolag och nya möjligheter att ta oss an större och mer komplexa uppdrag tillsammans, säger Kim Neumann Sørensen, partner i DEE Teknisk Rådgivning.

Om DEE Teknisk Rådgivning
DEE Teknisk Rådgivning ApS är en dansk teknikkonsult grundad 2011. Bolaget sysselsätter tolv engagerade specialister och har huvudkontor i Støvring i Nordjylland. Kunderna utgörs främst av aktörer inom bygg, industri och offentlig sektor, med fokus på infrastruktur och energi.

Första kvartalet, januari–mars

• Nettoomsättningen ökade med 79 procent till 1 055 MSEK (589)
• Justerad EBITA ökade med 57 procent till 168 MSEK (107), marginal 15,9 procent (18,1)
• EBITA ökade med 34 procent till 119 MSEK (89), marginal 11,3 procent (15,1)
• EBIT ökade med 33 procent till 118 MSEK (89), marginal 11,2 procent (15,0)
• Resultatet efter skatt ökade till 97 MSEK (34)
• Nettoskulden uppgick till 3 121 MSEK (1 173)
• Justerad EBITDA LTM (Proforma) uppgick till 906 MSEK, exklusive synergier uppgick den till 881 MSEK
• Nettoskulden/Justerad EBITDA LTM (Proforma) uppgick till 3,4x vid slutet av perioden (2,5x)

Väsentliga händelser under och efter första kvartalet

• Under kvartalet genomförde bolaget en tap-emission om 1 000 MSEK
• Under kvartalet tog XPartners steget in på den nederländska marknaden genom förvärvet av bolaget RYSE
• Elva nya bolag har tillträtts under kvartalet och ytterligare åtta bolag har anslutit efter kvartalets utgång, sammanlagt har 19 bolag anslutit under 2026.

VD och Koncernchef Sonny Mirborn kommenterar:

“Europeisk expansion och stabil leverans

XPartners Group inleder året med fortsatt tillväxt och god lönsamhet. Nettoomsättningen ökade med 79 procent till 1 055 MSEK och justerad EBITA ökade med 57 procent till 168 MSEK, motsvarande en marginal om 15,9 procent. Proforma uppgår justerad EBITDA rullande tolv månader till 906 MSEK och medarbetare till över 2 100. Under kvartalet etablerade vi oss också i Nederländerna, vår första marknad utanför Norden.

Finansiell utveckling
Den organiska tillväxten i kvartalet var -1,3 procent, och justerad för kalendereffekter var den 0,5 procent. Utvecklingen påverkades av ett starkt jämförelsekvartal i både Norge och Danmark, där det senare även tyngdes av en fortsatt svag life science-marknad. Sverige och Finland levererade goda resultat med en positiv organisk tillväxt om 4,5 respektive 3,9 procent, vilket bekräftar att den underliggande efterfrågan i marknaden är god.

I januari genomförde vi en tap-emission om 1 000 MSEK under vår befintliga seniora säkerställda obligation, som efter emissionen uppgår till 4 000 MSEK. Detta ger oss fortsatt finansiell handlingsfrihet i vår tillväxtresa.

Marknad
Marknaden var i huvudsak stabil under kvartalet, med kvarstående variationer i efterfrågan mellan segment och geografiska marknader. Sverige utvecklades fortsatt väl och Finland fortsatte sin gradvisa återhämtning från låga nivåer. Den norska marknaden var relativt god, trots viss inbromsning i offentliga projekt, medan Danmark präglades av en fortsatt svag life science-marknad. Sammantaget var den underliggande efterfrågan stabil, med fortsatt hög aktivitet inom infrastruktur och samhällsutveckling samt god utveckling inom energi, försvar, datacenter och energieffektivisering, områden som drivs av långsiktiga investeringsbehov.

Exponeringen mot enskilda segments efterfrågan balanseras successivt i takt med att gruppen breddas och nätverkseffekterna förstärks.

Stark förvärvstakt och ny marknad
Sedan årsskiftet har 19 bolag anslutit till gruppen och i slutet av mars förvärvades RYSE, vårt första bolag i Nederländerna. RYSE är en multidisciplinär rådgivare inom fastighets- och stadsutveckling och utgör grunden för vår lokala närvaro. Efter kvartalets utgång har även Flux Partners anslutit och ytterligare förstärkt plattformen. Vår pipeline av välskötta bolag är fortsatt stark på samtliga marknader.

Ökad samverkan
Vi skapar allt mer synergier genom samverkan i kunduppdrag, gemensamma anbud och kapacitetsdelning. Under kvartalet vann vi exempelvis ytterligare ett stort ramavtal, denna gång med det finska energibolaget Fortum, där över 60 av våra bolag bidrog till anbudet. Det visar vad vi kan åstadkomma när vi samlar specialistkompetens över bolags- och landsgränser.

Framtidsutsikter
Med en växande plattform, en stabil leverans och en affärsmodell som fortsätter att bevisa sin styrka står XPartners starkt. Steget ut i Europa öppnar ett nytt kapitel i vår tillväxtresa där vi fortsätter att ge framstående specialistbolag friheten att leda och verktygen att växa tillsammans med sina medarbetare, kunder och varandra.”

Flux Partners grundades 2014 och har sitt huvudkontor i Diemen utanför Amsterdam. Med cirka 100 medarbetare erbjuder bolaget anbudsrådgivning till entreprenörer och beställare i tekniskt komplexa upphandlingar inom energi och infrastruktur, inklusive havsbaserad vindkraft, kraftproduktion, tunnlar, järnväg och väg. Detta kompletteras av tjänster inom projektledning och projektstyrning, kontraktsledning och upphandling, hållbarhet och cirkularitet samt intressenthantering och omgivning. Omsättningen uppgick till 13 miljoner euro under 2025.

– Vi fortsätter att bygga vår närvaro i Nederländerna och är väldigt stolta över att Flux Partners valt att ansluta till gruppen. Det är ett välskött bolag med en gedigen kompetens och en stark position på marknaden. Flux Partners delar vår syn på hur ett framgångsrikt konsultbolag ska byggas med kompetenta specialister, tydligt affärsansvar och en stark entreprenörsanda. Det gör dem till ett naturligt och väldigt fint tillskott till XPartners, säger Sonny Mirborn, vd för XPartners Group.

Teamet har under mer än tio år medverkat i över 700 anbud med en acceptansgrad på över 55 procent. Kunderna utgörs främst av ledande aktörer inom infrastruktur, energiproduktion, nätinfrastruktur och offentlig sektor.

– Vi har under många år arbetat nära de bolag som driver energiomställning och infrastruktursatsningar i Nederländerna och Europa och sett på nära håll hur avgörande det är att ha rätt partner vid sin sida. Att bli en del av XPartners ger oss möjligheten att fortsätta utveckla Flux Partners med vår egen identitet och kompetens, samtidigt som vi får tillgång till ett brett nätverk av specialistbolag och nya samarbetsmöjligheter. Det skapar konkreta möjligheter för både våra medarbetare och kunder, säger Michel Verlaan, vd för Flux Partners.

Om Flux Partners
Flux Partners är ett nederländskt konsultbolag grundat 2014 med huvudkontor i Diemen utanför Amsterdam. Bolaget specialiserar sig på anbudsledning, projektledning och projektstyrning, kontraktsledning och upphandling, hållbarhet och cirkularitet samt intressenthantering inom energi, infrastruktur och samhällsbyggnad.

A1 Consult grundades 2007 och har sitt säte i Randers. Bolaget är specialiserat inom hamnar, kustskydd, klimatanpassning samt infrastruktur och VA-teknik och levererar teknisk rådgivning i alla projektfaser, från förstudie och projektering till tillståndshantering, byggledning och driftuppföljning. Kunderna är offentliga beställare, kommuner, industrihamnar och entreprenörer i Danmark. Bolaget sysselsätter ett tjugotal medarbetare.

– A1 Consult har byggt upp en välkänd position inom ett segment där teknisk djup och lång erfarenhet är avgörande. Deras kompetens kompletterar vår danska plattform på ett konkret sätt och stärker det samlade erbjudandet inom infrastruktur. Vi ser goda möjligheter till samarbete med övriga bolag i gruppen och ser fram emot att välkomna A1 till XPartners, säger Rasmus Ødum, Managing Director för XPartners Danmark.

Bolaget arbetar med komplexa anläggnings- och marintekniska projekt och har gedigen erfarenhet av uppdrag i hamnmiljöer och längs den danska kusten.

– Vi har arbetat med hamnar och marin byggnation sedan 2007 och vet vad som krävs i den typen av uppdrag. Att bli en del av XPartners ger oss tillgång till ett bredare nätverk och bättre förutsättningar att ta oss an mer komplexa projekt, utan att tappa det som gör A1 till A1, en stark kultur, nischad teknisk kompetens och ett stort fokus på leverans, säger Ulrik Max Jørgensen, vd för A1 Consult.

Om A1 Consult
A1 Consult A/S är ett danskt rådgivande ingenjörsbolag grundat 2007 med säte i Randers. Bolaget är specialiserat inom hamn- och marinbyggnation, kustskydd, klimatanpassning samt infrastruktur och VA-teknik och levererar rådgivning i alla projektfaser. Kunderna utgörs av offentliga myndigheter, kommuner, industrihamnar och entreprenörer i Danmark. Bolaget sysselsätter ett tjugotal medarbetare.

Rapporten finns tillgänglig på: https://xpartnersgroup.com/sv/investerare/finansiella-rapporter/

SiO Signalteknik erbjuder konsulttjänster inom järnvägssektorn med fokus på signalteknik och trafikstyrning. Tjänsteerbjudandet omfattar bland annat projektering, intern- och säkerhetsgranskning, ibruktagandebesiktning, byggplatsuppföljning (BPU), assessment, Factory Acceptance Test (FAT) samt läraruppdrag. Bolaget är en väletablerad aktör med långvariga kundrelationer och återkommande uppdrag. SiO grundades 2011, har huvudkontor i Hedemora och lokalkontor i Borlänge och Göteborg, 14 medarbetare och omsatte omkring 22 miljoner kronor under 2025.

– Vi är väldigt glada över att välkomna SiO Signalteknik till XPartners. Bolaget tillför specialistkompetens inom ett attraktivt nischområde och stärker vårt erbjudande inom järnvägssektorn på ett mycket bra sätt, säger Magnus Trollius, Managing Director för XPartners Sverige.

Bolaget verkar över hela Sverige och har erfarenhet från projekt i bland annat Nyköping, Hallsberg, Sundsvall, Uppsala, Björkliden och Kiruna.

– Genom XPartners får vi nya möjligheter till samarbete och erfarenhetsutbyte med andra specialistbolag. Det stärker vår fortsatta utveckling och vårt erbjudande till kunder inom järnvägsinfrastruktur, säger Hans Holmberg, vd på SiO Signalteknik.

Om SiO Signalteknik
SiO Signalteknik är ett svenskt teknikkonsultbolag inom järnvägsinfrastruktur med fokus på signalteknik och trafikstyrning. Bolaget grundades 2011, har huvudkontor i Hedemora samt ett lokalkontor i Borlänge och Göteborg. SiO erbjuder tjänster inom bland annat projektering, intern- och säkerhetsgranskning, ibruktagandebesiktning, byggplatsuppföljning (BPU), assessment, Factory Acceptance Test (FAT) samt läraruppdrag.

Jezierski & Fors grundades 2015 och har drygt 25 medarbetare med huvudkontor i Malmö och kontor i Solna. Bolaget erbjuder tjänster inom bland annat bygg- och projektledning, entreprenadbesiktning, byggnadskonstruktion, skanning och 3D-modellering och byggarbetsmiljösamordning. Kunderna finns främst inom infrastruktur, bostäder och kommersiella fastigheter. Omsättningen uppgår till drygt 35 miljoner kronor på årsbasis.

– Jezierski & Fors är ett starkt specialistbolag med ett relevant erbjudande inom flera områden där vi ser fortsatt god efterfrågan. Deras kompetens kompletterar vår grupp väl och stärker samtidigt vår position inom både infrastruktur, bostäder och kommersiella fastigheter. Vi ser också goda möjligheter till samarbete med andra bolag inom XPartners, säger Magnus Trollius, Managing Director för XPartners Sverige.

– Vi har byggt upp Jezierski & Fors med fokus på kvalitet, långsiktiga kundrelationer och en tydlig specialistprofil. Att bli en del av XPartners känns som ett naturligt nästa steg för oss. Vi får en plattform för fortsatt utveckling, nya möjligheter till samarbete och tillgång till ett större sammanhang, samtidigt som vi kan fortsätta driva verksamheten med samma engagemang och närhet till kunderna, säger Morgan Larsson, vd för Jezierski & Fors.

Om Jezierski & Fors
Jezierski & Fors är ett teknikkonsultbolag specialiserat inom bygg- och anläggningsteknik med tydligt fokus mot infrastruktur. Bolaget erbjuder tjänster inom bygg- och projektledning, entreprenadbesiktning, byggnadskonstruktion, skanning och 3D-modellering och byggarbetsmiljösamordning. Jezierski & Fors grundades 2015, har drygt 25 medarbetare och huvudkontor i Malmö samt kontor i Solna.